“芯”事何时了？ 麦肯锡：2026年

　　汽车行业数据预测公司AutoForecast Solutions最新数据显示，受芯片短缺影响，预计到2022年年底，全球汽车市场累计减产超400万辆。该数字虽然远低于2021年的约1050万辆，但车用芯片供给真正缓解的时间表并不乐观。

　　麦肯锡（上海）咨询有限公司全球董事合伙人管鸣宇近日表示，“2024年开始有一些初步缓解，但真正实现整体缓解，可能要到2026年才会开始，芯片、整车企业等整个产业链都需要时间调整。短期内，芯片价格还是会持续高位运行。”

麦肯锡（上海）咨询有限公司全球董事合伙人管鸣宇 图片来源：中国电动汽车百人会

　　管鸣宇介绍，从麦肯锡的研究数据来看，整个（半导体）行业平均的交货周期还要将近6个月，总体来看，最核心半导体部件的交货周期不但没有下降，反而还在持续爬升中。

　　到2023年，90nm以上工艺芯片基本实现供需平衡，而22至65nm制程芯片仍存在结构性短缺，并将持续至2026年甚至往后。同时，芯片长期的供需矛盾，将使MCU价格面临持续走高压力，预计到2026年情况才会略微缓解。另外，中国车企在解决芯片短缺问题中还面临本土供应不足、市场结构分散、研发能力欠缺、产业链布局不充分等特殊挑战。

　　为什么汽车行业在缺芯潮波及的多个行业中“痛感最强”？管鸣宇认为主要有以下五个原因：

　　虽然汽车芯片在整个半导体行业的市场份额不断提升，增势最好，但市场规模依然落后于无线通讯以及计算数据存储等消费电子芯片，在整个半导体行业中排第三位；

　　多种原因共同作用，导致近年汽车芯片需求极速走高。智能化、电动化、数字化等产业革命的推动，导致汽车对芯片的需求快速增长。疫情、自然灾害等突发事件又使得国际芯片巨头的工厂屡屡传出停产消息；

　　缺芯问题爆发后整车企业大量囤货，将安全库存线提升到3-6个月，导致长鞭效应(供应链上的需求扭曲放大)，进一步抬高了需求量；

　　过去十年，半导体行业的产能利用率约为90%以上，处于非常健康的状态，导致芯片行业没有额外产能解决短期需求猛增问题；

　　半导体行业的投资与市场资源出现相对严重的错配。汽车行业80%的芯片需求集中在55nm以上制程，而半导体行业近年来80%以上的新投资都投向了先进制程。

　　面对迟迟难以解决的缺芯问题，汽车企业该如何应对？管鸣宇给出六项建议：

　　尽力挖掘潜在供给；

　　优化供给、降低短缺的经济影响；

　　重塑采购战略；

　　重新梳理供应链架构、以及共同投资和外包模式；

　　优化研发产品组合；

　　强化芯片专业知识。

　　“很多企业经常是‘谈芯色变’，真正懂芯的领导还不多，还需要扎下去，无论是零整关系还是核心供应链，做好大调整的准备。谁调整得快，谁就能更好地应对芯片短缺带来的挑战。”管鸣宇表示。